Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Facebook stanovil podmínky IPO. Upíše se za 99násobek svého zisku?

Facebook stanovil podmínky IPO. Upíše se za 99násobek svého zisku?

04.05.2012 8:27, aktualizováno: 4.5. 9:51
Autor: Redakce, Patria.cz

Aktualizováno

Vedoucí internetová sociální sít Facebook stanovila cenové rozpětí primární emise svých akcií na 28 až 35 dolarů za kus. Hodnota společnosti tak může dosáhnout až 95 miliard dolarů a Facebook a jeho investoři mohou prodejem celkem 337,4 milionů akcií, největším v historii internetového sektoru, získat až 11,8 miliardy dolarů. Údaje firma poskytla v hlášení americké Komisi pro cenné papíry SEC. Z toho také vyplývá, že stávající akcionáři, kteří také prodávají část svých akcií, je získali na průměru za 1,11 USD/akcie.

Facebook má příští pondělí zahájit prezentaci před plánovaným vstupem na burzu a jeho akcie by měly debutovat pod zkratkou FB na trhu Nasdaq 18. května. Vstup akcií Facebooku na burzu patří k nejočekávanějším finančním událostem roku.

Accel Partners, která je časným investorem Facebooku, a Goldman Sachs budou dvěma největšími prodejci emise, když chtějí společně umístit akcie za 1,8 miliardy dolarů. Goldman Sachs prodává 13,2 milionu akcií za až 461,6 mil. USD, ale nestala se hlavním lídrem emise. Accel Partners chce prodat akcie Facebooku za 1,3 miliardy dolarů. Vlastníci včetně dosavadních investorů a podporovatelů Facebooku, jako je dále například Digital Sky Technologies, nabídnou celkem 157,4 milionu akcií na horním okraji pásma, tedy po 35 USD/akcie. Nikdo se nevzdá celého podílu ve společnosti. Samotný Zuckerberg nabídne 30,2 milionu akcií u celkem ovládaných 533,8 milionu akcií, což mu vynese zhruba 1,1 miliardy dolarů. Výnos bude ale majoritně využit na daňové povinnosti spojené s emisí. Zuckerberg si po emisi podrží 57% hlasovacích práv ve společnosti.

Po IPO Facebook bude mít celkem 2,14 miliardy vydaných akcií typu A a typu B, hodnocených až 75 miliardami dolarů. (na horním pásmu cenového rozpětí). Spolu s využitím opcí se celková hodnota v takovém případě vyšplhá na 96 miliard dolarů.


Facebook v lednu 2011 získal v rámci soukromé emise od Goldman Sachs a Digital Sky 1,5 miliardy dolarů. Hrubý propočet tehdy společnost ocenil na 50 miliard dolarů. Samotná Goldman Sachs a Digital Sky investovaly 500 milionů dolarů, fondy Goldman Sachs a zahraniční investoři pak miliardu dolarů.

Accel, která je největším vnějším držitelem akcií Facebooku, investovala v roce 2005 celkem 12,2 milionu dolarů a ovládá 11,3 % akcií typu B. Na horním pásmu emise bude po jejím dokončení zbývající podíl Accel ohodnocen zhruba 5,7 miliardy dolarů. Digital Sky prodává 26,3 milionu akcií za až 919 milionů dolarů. Dalšími prodejci jsou Elevation Partners, Greylock Partners, Microsoft Corp., šéf Zynga Inc. Mark Pincus či šéf LinkedIn Corp. Reid Hoffman.

Zisk Facebooku v prvním čtvrtletí klesl meziročně o 12 procent na 205 milionů dolarů. Důvodem byl růst výdajů v rámci agresivní expanze firmy. Příjmy za čtvrtletí stouply o 45 procent na 1,06 miliardy USD. Na konci března měl Facebook 901 milionů aktivních uživatelů proti 845 milionech na konci roku 2011.

Nastavené parametry emise znamenají, že při horním okraji upisovacího pásma společnost vstoupí na trh Nasdaq za 99násobek své ziskovosti, což by ji dokonce řadilo na čtvrté místo z pohledu řazení hlavního amerického indexu S&P 500 po Amazon.com, Leucadia National a Equity Residential. Při srovnání dle počtu zaměstnanců, dle ziskovosti, dle čehokoli jiného, valuace je v každém případě vůči dosavadnímu technologickému etalonu Google.

(Zdroj: Facebook, SEC, Bloomberg, AP, CNBC, čtk)


Čtěte více:

Facebook zvýšil tržby meziročně o 45 %, část zisku obětoval prudké expanzi před IPO
24.04.2012 9:06
Sociální sítě Facebook dosáhla v prvním čtvrtletí roku 2012 čistého zi...
Facebook vstoupí na Nasdaq možná již 18. května
02.05.2012 9:33
Americká společnost Facebook příští týden v pondělí zahájí prezentaci ...

Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
19.07.2024
5:57Technická analýza: Nadbytek kapacit United Airlines je brzdou růstu  
18.07.2024
22:00K výprodejům na Wall Street se tentokrát již přidal i Dow Jones  
17:49František Kronus: Korekce na technologiích a začátek výsledkové sezóny
17:02Wall Street začala nadějně, ale růst vyprchal. ECB bez překvapení  
16:10Inflační benevolence a sazby a měnové kurzy v příštím roce – scénář Commerzbank
16:06Technická analýza: Exxon Mobil se rozhoupal k růstu  
15:34Evropský parlament potvrdil Ursulu von der Leyenovou v čele EK
15:30Dominik Rusinko: ECB pauzíruje, úrokové sazby sníží v září
15:01Jakub Blaha: Alcoa se překlápí do zisku díky vyšším cenám hliníku a oxidu hlinitého  
14:16ECB nemění sazby. Lagardová vidí rizika pro vývoj ekonomiky směrem dolů a rozhodnutí v září jako otevřené. Euro začalo ztrácet
12:45Bloomberg: Ukrajina obnovila jednání s věřiteli o restrukturalizaci dluhu
12:41Marks o investování: Do problémů lidi nedostává to, co neví, ale to, co ví úplně jistě. A není to pravda
11:42Výroba aut v prvním pololetí vzrostla na 774.310 vozů, nejvíce od vzniku ČR
10:50Evropské akcie se před ECB posouvají do zeleného  
10:23TSMC věří v pokračující rozmach AI, navyšuje výhled tržeb
9:02Rozbřesk: ECB si dnes po červnovém snížení sazeb vybere pauzu. Koruna klidná
8:46Dnes oznámí ECB výši sazeb, Francie otestuje apetit po dluhopisech a futures jsou zelené  
6:06Bianco: Málo důvodů k poklesu sazeb, ale Fed je pravděpodobně v září stejně sníží
17.07.2024
17:48Zlato a „kolaps reálných sazeb“
17:11Propad techů pokračuje, korekci živí strach z politiky  

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Kalendář událostí
ČasUdálost
1:30JP - CPI, y/y
7:30Evolution AB (06/24 Q2)
7:45Boliden AB (06/24 Q2)
8:00Yara International ASA (06/24 Q2)
13:00American Express Co (06/24 Q2)
13:00Schlumberger NV (06/24 Q2)